新華財經(jīng)上海12月17日電 為配合做好建設(shè)北京證券交易所并試點注冊制重大改革工作，中國證券業(yè)協(xié)會12月16日發(fā)布實施《北京證券交易所股票向不特定合格投資者公開發(fā)行與承銷特別條款》（下稱《北交所承銷特別條款》）以及《北京證券交易所股票向不特定合格投資者公開發(fā)行并上市網(wǎng)下投資者管理特別條款》（下稱《北交所網(wǎng)下投資者管理特別條款》）兩項自律規(guī)則。

據(jù)中證協(xié)官網(wǎng)消息，上述兩項自律規(guī)則旨在規(guī)范證券公司開展北交所公開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)，加強(qiáng)北交所網(wǎng)下投資者管理，充分體現(xiàn)北交所錯位發(fā)展、突出特色，以試點注冊制為基礎(chǔ)，扎實推進(jìn)契合中小企業(yè)特點的制度創(chuàng)新。

《北交所承銷特別條款》是在《注冊制下首次公開發(fā)行股票承銷規(guī)范》的基礎(chǔ)上，針對北交所承銷業(yè)務(wù)詢價、定價特有的制度安排。

《北交所承銷特別條款》規(guī)定，股票公開發(fā)行并在北交所上市，采用網(wǎng)上競價方式發(fā)行的，發(fā)行人和主承銷商應(yīng)當(dāng)至少采用互聯(lián)網(wǎng)方式向公眾投資者進(jìn)行公開路演推介，主承銷商應(yīng)當(dāng)公開披露投資價值研究報告，并參照《注冊制下首次公開發(fā)行股票承銷規(guī)范》要求報送相關(guān)材料。主承銷商應(yīng)當(dāng)公開披露對戰(zhàn)略投資者出具的專項核查文件，除要求發(fā)行人出具相關(guān)承諾函外，還應(yīng)要求戰(zhàn)略投資者就相關(guān)事項出具承諾函。

《北交所網(wǎng)下投資者管理特別條款》是《注冊制下首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者管理規(guī)則》的特別規(guī)定，在充分借鑒吸收科創(chuàng)板和創(chuàng)業(yè)板網(wǎng)下投資者管理的成熟做法和實踐經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，考慮到北交所網(wǎng)下投資者管理的特點和工作實際而作出特別規(guī)定。

《北交所網(wǎng)下投資者管理特別條款》明確了北交所網(wǎng)下投資者的類型和注冊條件，對網(wǎng)下投資者加強(qiáng)新股定價研究、強(qiáng)化報價行為約束等方面提出差異化要求，并進(jìn)一步壓實證券公司責(zé)任，完善違規(guī)處理機(jī)制，維護(hù)網(wǎng)下發(fā)行秩序，促進(jìn)形成市場化的發(fā)行定價機(jī)制。

中證協(xié)表示，下一步將通過與北交所共同探索建立監(jiān)管協(xié)作機(jī)制等方式，進(jìn)一步壓實公司責(zé)任、加強(qiáng)網(wǎng)下投資者報價行為約束、加大自律監(jiān)督檢查力度、嚴(yán)肅處理違規(guī)行為；持續(xù)強(qiáng)化北交所公開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)和網(wǎng)下投資者自律管理，推動形成良好的網(wǎng)下發(fā)行生態(tài)，積極配合做好建設(shè)北交所并試點注冊制重大改革落地工作。

關(guān)鍵詞： 兩項 規(guī)則 業(yè)務(wù)